一、水运业固定资产投资完成情况

　　2016年以来，水运业固定资产投资增速较上年同期有所回落。根据交通运输部的最新统计数据，2016年1-7月，水路运输业城镇固定资产投资累计完成1248.60亿元，同比下降7.5%。水路运输业城镇固定资产投资占全国城镇固定资产投资的比重为0.4，比上年同期下降0.1个百分点。

　　表 1 2015年7月-2016年7月水路运输业城镇固定资产投资情况

　　单位：亿元，%

　　图 1 2013-2016年同期水路运输业固定资产投资完成额及增速比较

　　在今年水运投资当中，内河建设投资较上年同期有所增长，沿海建设投资较上年同期大幅回落。2016年1-7月，内河建设和沿海建设完成固定资产投资额分别达到2820375万元和4144587万元。内河建设累计同比增长4.35%，沿海建设累计同比下降16.93%。

　　图 2 2015-2016年同期内河建设与沿海建设投资完成额比较

　　二、港口生产形势分析

　　2016年7月份，全国港口生产运行总体平稳。主要货运指标增速有所回落，港口旅客吞吐量降幅收窄。

　　图 3 规模以上港口主要生产指标同比增长趋势比较

　　1、规模以上港口货物吞吐量完成情况

　　货物吞吐量增速放缓。2016年1-7月，全国规模以上港口完成货物吞吐量678141万吨，累计同比增长1.8%，增速较去年同期放缓1.1个百分点。其中，沿海港口完成469259万吨，累计同比增长1.7%；内河港口完成208882万吨，累计同比增长2.1%。

　　2016年7月，国内大宗商品需求回落使得港口货物吞吐量增速环比回落。全国规模以上港口完成货物吞吐量97118万吨，同比增长0.4%。其中，沿海港口完成67781万吨；内河港口完成29337万吨。

　　表 2 2015年7月-2016年7月规模以上港口货物吞吐量完成情况

　　单位：万吨，%

　　2、规模以上港口外贸货物吞吐量完成情况

　　外贸货物吞吐量增速回落。2016年1-7月，全国规模以上港口完成外贸货物吞吐量218116万吨，累计同比增长3.7%。其中，沿海港口完成195787万吨，累计同比增长3.2%；内河港口完成22329万吨，累计同比增长8.2%。

　　7月份，全国规模以上港口完成外贸货物吞吐量32040万吨，同比增长3.1%。其中，沿海港口完成28707万吨；内河港口完成3333万吨。

　　表 3 2015年7月-2016年7月规模以上港口外贸货物吞吐量完成情况

　　单位：万吨，%

　　3、规模以上港口集装箱吞吐量完成情况

　　集装箱吞吐量增速加快。2016年1-7月，全国规模以上港口完成集装箱吞吐量12420.91万TEU，累计同比增长2.8%。其中，沿海港口完成11115.47万TEU，累计同比增长2.6%；内河港口完成1305.44万TEU，累计同比增长3.8%。

　　7月份，受益于人民币快速贬值对出口货物的拉动，集运市场明显改善。规模以上港口完成集装箱吞吐量1881.09万TEU，同比增长4.9%。其中，沿海港口完成1686.39万TEU；内河港口完成194.71万TEU。

　　表 4 2015年7月-2016年7月规模以上港口集装箱吞吐量完成情况

　　单位：万TEU，%

　　4、规模以上港口旅客吞吐量完成情况

　　旅客吞吐量降幅收窄。2016年1-7月，全国规模以上港口完成旅客吞吐量4996万人次，累计同比下降0.8%。其中，沿海港口完成4404万人次，累计同比增长1.5%；内河港口完成592万人次，累计同比下降14.7%。

　　7月份，规模以上港口完成旅客吞吐量744万人次。其中，沿海港口完成650万人次；内河港口完成93万人次。

　　表 5 2015年7月-2016年7月规模以上港口旅客吞吐量完成情况

　　单位：万人，%

　　三、航运业运行情况分析

　　1、客货运输情况

　　（1）货运情况

　　从货运量来看，2016年7月，全国水路货运量达到5.34亿吨。统计数据显示，2016年1-7月，全国水路货运量达到35.02亿吨，累计同比增长1.10%，增速同比下降2.2个百分点，环比放缓0.2个百分点。

　　图 4 2014-2016年同期水路货运量及当年累计增速比较

　　从货物周转量来看，2016年7月，全国水运货物周转量达到7965.9亿吨公里。统计数据显示，2016年1-7月，全国水运货物周转量达到52304.9亿吨公里，累计同比增长0.40%，环比加快0.2个百分点，而上年同期为负增长。

　　图 5 2014-2016年同期水运货物周转量及当年累计增速比较

　　（2）客运情况

　　从客运量来看，2016年7月，全国水路客运量达到0.25亿人。统计数据显示，2016年1-7月，全国水路客运量达到1.53亿人，累计同比下降0.5%，降幅环比有所收窄，而上年同期为正增长。

　　图 6 2014-2016年同期水路客运量及当年累计增速比较

　　从旅客周转量来看，2016年7月，全国水运旅客周转量达到6.57亿人公里。统计数据显示，2016年1-7月，全国水运旅客周转量达到39.28亿人公里，累计同比下降3.70%，降幅环比小幅收窄，而上年同期为正增长。

　　图 7 2014-2016年同期水路旅客周转量及当年累计增速比较

　　2、运价指数变化情况

　　（1）波罗的海干散货运价指数走势

　　2016年7月，干散货运价指数继续呈现弱势震荡盘升格局。从月度运价均值来看，7月份，波罗的海干散货综合运价指数（BDI）平均值为707点，比上月均值上升16.38%；波罗的海海岬型船运价指数（BCI）平均值为952点，比上月均值上升1.41%；波罗的海巴拿马型船运价指数（BPI）平均值为793点，比上月均值上升40.32%；波罗的海超灵便型船运价指数（BSI）平均值为672点，比上月均值上升17.67%；波罗的海灵便型船运价指数（BHSI）平均值为368点，比上月均值上升11.47%。从月末运价指数来看，截至7月29日，BDI报收于656点，较上月底下降0.61%；BCI报收于768点，较上月底下降22.89%；BPI报收于692点，较上月底上升4.53%；BSI报收于671点，较上月底上升8.40%；BHSI报收于399点，较上月底上升16.67%。

　　从月度运行来看，7月，国际干散货运输市场各船型租金、运价冲高回落。分船型来看，海岬型船在国际燃油价格下跌以及澳洲矿商出货减少的影响下，租金、运价双双下挫；巴拿马型船太平洋市场运力收紧，租金、运价先扬后抑，但整体水平明显好于上期；受益于镍矿、粮食货盘增加以及国内沿海运价上涨吸引内外贸兼营船回流，超灵便型船租金、运价继续一路上扬。上海航运交易所发布的中国进口干散货综合指数、运价指数和租金指数均创出年内高点后回落。运力方面，国际干散货运输市场运力较6月末有所增多，海岬型船、巴拿马型船、超灵便型船运力均微幅增长。据克拉克森统计，截至7月底，全球干散货运力总计10759艘、7.84亿载重吨，环比增加约220万载重吨。其中，海岬型船3.11亿载重吨，环比增加约100万载重吨；巴拿马型船1.96亿载重吨，环比增加约30万载重吨；超灵便型船1.85亿载重吨，环比增加约90万载重吨；灵便型船0.93亿载重吨，环比持平。

　　图 8 2015年7月-2016年7月波罗的海干散货运价指数变化趋势

　　（2）波罗的海油轮运价指数走势

　　2016年7月，波罗的海原油运价指数大幅下挫，成品油运价指数低位震荡。7月份，波罗的海原油运价指数（BDTI）平均值为617点，比上月均值下降14.52%；波罗的海成品油运价指数（BDTI）平均值为450点，比上月均值下降2.94%。从月末运价指数来看，截至7月29日，BDTI报收于541点，较上月底下降21.71%；BCTI报收于465点，较上月底下降0.22%。

　　从月度运行来看，6月下旬，大宗商品价格反弹似乎已经到头。随着利比亚石油出口开始恢复，7月份的国际油价小幅下跌，伦敦布伦特原油现货价格从50美元/桶跌至42.25美元/桶，全月平均46美元/桶，环比下降6.7%。7月的全球原油即期运输市场成交并没有明显减弱，但各分船型市场运价大幅下跌。中国进口航线运价降幅加大，上海航运交易所发布的中国进口原油运价综合指数创年内新低。成品油运输市场运价低位徘徊。据BIMCO分析，成品油轮的运价已降至2014年第三季度以来的最低，可能进一步下降，原因主要是成品油船队运力成倍增长。由于2014年和2015年的MR成品油船和LR2成品油船订单量大，预计2016年全年的成品油船运力净增长高达850万载重吨。

　　图 9 2015年7月-2016年7月世界油轮运价走势

　　（3）中国出口集装箱运价指数走势

　　7月，中国出口集装箱运输市场总体需求稳步攀升，部分航线运价推涨带动市场运价水平总体回升。7月，上海航运交易所发布的中国出口集装箱综合运价指数平均值为670.2点，较6月平均上涨1.8%；上海出口集装箱综合运价指数平均值为675.4点，较6月平均上涨21.0%。

　　欧地行情持续回升。7月，随着市场进入传统旺季，运输需求平稳上升，但由于航商方面持续增加运力供给，供需关系未能进一步改善，上海港平均舱位利用率在9成左右，市场运力仍有一定富余。月初，多数航商推进运价上涨计划，即期市场平均运价大幅提升至1200美元/TEU附近。货主方面运输成本的大幅上升而尽可能的规避涨价航次出运，涨后运价未能获得货量支撑。航商为填补舱位缺口，主动降价吸货，市场运价逐周回落。直至月末，航商开始执行新一轮运价上涨计划，市场运价重回1000美元/TEU以上，但地中海航线由于需求表现不及预期，运价涨幅弱于欧洲航线。中国出口至欧洲、地中海航线运价指数平均值分别为788.6点、863.8点，分别较6月平均上涨10.2%、5.0%，为五月份以来连续三个月环比上涨。

　　北美运价总体疲软。7月，美国经济恢复步伐总体平稳，据美国谘商会发布数据显示，7月份消费者信心指数为97.3，该指数在6月份得到改善后于7月份保持平稳，显示消费者对当前商业、劳动力市场状况较为乐观，同时受当地商家补库意愿上升带动，运输需求平稳上升。由于多数航商提升市场货量预期，陆续加大了航线运力投入，市场供需关系反而略有下滑。月初，市场运输需求旺盛，美西、美东航线舱位利用率均在95%左右，航商的运价上涨计划获得较大程度成功并基本企稳。此后，由于供需基本面走弱，航商虽然于月中尝试征收旺季附加费，但市场接受程度较低，航商为维持市场份额而回调运价。月末，新一轮的运价上涨来临，由于航商在美西航线上的运价策略出现分化，运价仅取得微弱升幅。中国出口至美西、美东航线运价指数平均值分别为556.7点、736.1点，分别较6月平均下跌3.7%、上涨0.3%，美西航线已连续4个月环比下跌。

　　波红市场持续下滑。7月，目的地市场运输需求在“斋月”后仍未见明显复苏迹象。由于货量表现不佳，航商通过停航措施以维持市场供需基本面的努力收效甚微，船舶平均舱位利用率基本在80%～85%范围内波动。由于供需关系低迷，航商间价格竞争加剧，市场运价于月内持续下滑。中国出口至波红航线运价指数平均值为618.2点，较6月平均下跌8.4%。

　　南美运价稳步走高。7月，市场货量保持平稳，同时部分航商采取了运力控制措施，帮助供需关系维持在较好水平。由于市场基本面良好，航商于月内多次推涨运价，即期市场订舱运价连续创下6年以来新高。中国出口至南美航线运价指数平均值为795.1点，较6月平均上涨21.3%，已连续三个月大幅上涨，较4月份平均值累计上涨126.5%。

　　日本航线总体平稳。7月，运输需求总体平稳，市场运价保持稳定。中国出口至日本航线运价指数平均值为630.6点，与6月平均基本持平。

　　图 10 2015年7月-2016年7月中国出口集装箱运价指数走势

　　（4）中国沿海（散货）运价指数走势

　　7月，沿海散货运输市场延续上涨行情，发运港压港严重，船舶周转缓慢，运力供应偏紧，运价高位上涨。7月29日，上海航运交易所发布的沿海(散货)综合运价指数报收993.20点，较6月同期上涨12.8%，7月平均综合运价指数944.48点，较6月上涨14.3%。其中，煤炭、金属矿石、粮食货种运价指数月平均值较6月上涨，成品油货种运价指数月平均值较6月下跌，原油货种运价指数月平均值与6月持平。

　　煤炭运输：7月，煤炭运输市场利好因素聚集，上游方面，供给侧改革大力推进，煤炭生产企业严格落实去产能、限产等政策，煤炭产量明显下滑，煤炭资源偏紧局面仍在延续。北方港口煤炭库存维持低位，部分稀缺煤种走俏，下游方面，受高温天气影响，沿海电厂燃煤需求迅速释放，日耗煤量短时间内大幅上调，多地用电量屡创新高。面对后期将逐步攀升的日耗水平及日益偏紧的港口货源，出于煤炭价格上涨以及保供电的考虑，电厂采购规模持续放大。此消彼长，煤炭需求的增长和供应的紧缺形成“恶性循环”，大量船舶北上待港等货，压港现象持续加重，船舶周转缓慢，可用适期船舶供给偏紧。即便兼营船舶多数已回归内贸航线，但可用运力依旧不足，大型船舶走俏，沿海煤炭运价快速上涨。7月煤炭运输市场运价呈波动上行走势，月初，市场观望气氛较浓，租船需求小幅降温，沿海煤炭运输市场从前期供不应求逐渐过渡至供需相对平衡，运价呈趋稳走势。月中，　受“尼伯特”台风影响，部分船舶抛锚停航，运输周期进一步拉长，运力紧缺的情况短时间内难以得到有效改善，加上黄骅港发出7月不再接船的消息，引发下游恐慌情绪，市场租船热情持续高涨。月末，市场普遍预计煤炭价格将在8月延续上涨走势，进一步提振了下游企业的采购情绪，可用适期船舶一票难求，船东普遍报出高价，滞期费亦水涨船高。

　　7月29日，上海航运交易所发布的煤炭货种运价指数报收1055.88点，较6月同期上涨16.0%，月平均较6月上涨18.0%。上海航运交易所发布的中国沿海煤炭运价指数(CBCFI)中，7月29日，秦皇岛至上海(4-5万dwt)航线市场运价为35.4元/吨，较6月同期上涨8.8元/吨；秦皇岛港至宁波(1.5-2万dwt)航线市场运价为35.2元/吨，较6月同期上涨6.5元/吨；秦皇岛至张家港(2-3万dwt)航线市场运价为39.3元/吨，较6月同期上涨7.8元/吨。华南航线因近期广州港进口煤到货量不如预期，内贸煤炭需求量较之前有所提高，7月29日，秦皇岛港至广州航线市场运价为44.4元/吨，较6月同期上涨12.0元/吨。

　　金属矿石运输：7月，金属矿石市场逐步转入需求淡季，各地高温多雨天气对工程施工形成较大影响，随着近期矿价高位承压，行情转入剧烈振荡，钢厂维持低库存策略的态度愈发明确，采购意愿整体不强，以刚需为主，终端需求整体有所趋弱。内贸矿石成交疲弱，不过，由于北方港口压港严重，煤炭采购需求改善，市场可用运力供给不足，沿海金属矿石运价延续上涨走势。7月29日，金属矿石货种运价指数报收805.90点，较6月同期上涨14.5%，月平均较6月上涨17.2%。

　　原油及成品油运输：7月22日，国内汽、柴油价格(标准品，下同)每吨分别降低155元和150元，创2015年8月19日以来最大下调幅度。国内成品油市场冷清，目前南方进入梅雨季节，降雨天气频繁打压终端需求，尤其自6月30日以来，湖北、江苏、安徽、湖南等长江中下游等地遭受洪涝灾害，其中湖北武汉地区生产受到较大影响，汽柴油销售陷入僵局。同时部分炼厂近期进入检修期，供需两端均有所走弱。受此影响，7月29日，成品油货种运价指数报收1306.81点，较6月同期下跌3.5%；原油货种运价指数报收1541.72点，与6月持平。

　　粮食运输：7月，粮食运输市场“量价齐升”，北方港口货量增加，供应充足。南北利差提振贸易商发货积极性，发货量明显增长。南方港口因前期到货量较低，补库需求增加，带动北方港口粮食价格上涨。南北顺价，航运市场需求增加，走货量较前期明显放大。航运方面，运力供给偏紧仍是当前主导沿海粮食运输市场行情的关键因素，可用适期船舶紧缺，运力供不应求，粮食运输市场同样一船难求，支撑运价高位上涨。7月29日，粮食货种运价指数报收838.44点，较6月同期上涨31.4%，月平均较6月上涨22.8%。

　　图 11 2015年7月-2016年7月中国沿海（散货）运价指数走势

中国产业竞争情报网研究成果《港口项目可行性研究报告》