一、水运业固定资产投资完成情况

　　2016年以来，水运业固定资产投资增速较上年同期有所回落。根据交通运输部的最新统计数据，2016年1-8月，水路运输业城镇固定资产投资累计完成1407.89亿元，同比下降8.5%。水路运输业城镇固定资产投资占全国城镇固定资产投资的比重为0.4，比上年同期下降0.1个百分点。

　　表 1 2015年8月-2016年8月水路运输业城镇固定资产投资情况

　　单位：亿元，%

　　图 1 2013-2016年同期水路运输业固定资产投资完成额及增速比较

　　在今年水运投资当中，内河建设投资较上年同期有所增长，沿海建设投资较上年同期大幅回落。2016年1-8月，内河建设和沿海建设完成固定资产投资额分别达到3173734万元和4888871万元。内河建设累计同比增长3.57%，沿海建设累计同比下降13.43%。

　　图 2 2015-2016年同期内河建设与沿海建设投资完成额比较

　　二、港口生产形势分析

　　2016年8月份，全国港口生产运行总体平稳。主要货运指标增速较上月出现好转，港口旅客吞吐量降幅略有扩大。

　　图 3 规模以上港口主要生产指标同比增长趋势比较

　　1、规模以上港口货物吞吐量完成情况

　　货物吞吐量增速放缓。2016年1-8月，全国规模以上港口完成货物吞吐量778994万吨，累计同比增长1.9%，增速较去年同期放缓0.9个百分点。其中，沿海港口完成537946万吨，累计同比增长1.8%；内河港口完成241048万吨，累计同比增长2.1%。

　　2016年8月，国内大宗商品需求回落使得港口货物吞吐量增速环比回升。全国规模以上港口完成货物吞吐量100025万吨，同比增长2.8%。其中，沿海港口完成68356万吨；内河港口完成31669万吨。

　　表 2 2015年8月-2016年8月规模以上港口货物吞吐量完成情况

　　单位：万吨，%

　　2、规模以上港口外贸货物吞吐量完成情况

　　外贸货物吞吐量增速回落。2016年1-8月，全国规模以上港口完成外贸货物吞吐量250481万吨，累计同比增长3.7%。其中，沿海港口完成224785万吨，累计同比增长3.2%；内河港口完成25696万吨，累计同比增长7.8%。

　　8月份，全国规模以上港口完成外贸货物吞吐量32008万吨，同比增长3.6%。其中，沿海港口完成28710万吨；内河港口完成3298万吨。

　　表 3 2015年8月-2016年8月规模以上港口外贸货物吞吐量完成情况

　　单位：万吨，%

　　3、规模以上港口集装箱吞吐量完成情况

　　集装箱吞吐量增速加快。2016年1-8月，全国规模以上港口完成集装箱吞吐量14345.03万TEU，累计同比增长3.3%。其中，沿海港口完成12832.92万TEU，累计同比增长3.2%；内河港口完成1512.11万TEU，累计同比增长4.3%。

　　8月份，全国规模以上港口完成集装箱吞吐量1911.93万TEU，同比增长6.8%。其中，沿海港口完成1711.12万TEU；内河港口完成200.81万TEU。

　　表 4 2015年8月-2016年8月规模以上港口集装箱吞吐量完成情况

　　单位：万TEU，%

　　4、规模以上港口旅客吞吐量完成情况

　　旅客吞吐量降幅扩大。2016年1-8月，全国规模以上港口完成旅客吞吐量5796万人次，累计同比下降1.7%。其中，沿海港口完成5112万人次，累计同比增长0.1%；内河港口完成684万人次，累计同比下降13.4%。

　　8月份，规模以上港口完成旅客吞吐量785万人次。其中，沿海港口完成689万人次；内河港口完成96万人次。

　　表 5 2015年8月-2016年8月规模以上港口旅客吞吐量完成情况

　　单位：万人，%

　　三、航运业运行情况分析

　　1、客货运输情况

　　（1）货运情况

　　从货运量来看，2016年8月，全国水路货运量达到5.34亿吨。统计数据显示，2016年1-8月，全国水路货运量达到40.45亿吨，累计同比增长1.30%，增速同比下降2.3个百分点，环比加快0.2个百分点。

　　图 4 2014-2016年同期水路货运量及当年累计增速比较

　　从货物周转量来看，2016年8月，全国水运货物周转量达到7890.96亿吨公里。统计数据显示，2016年1-8月，全国水运货物周转量达到60195.86亿吨公里，累计同比增长0.40%，环比增速持平，增速较上年同期加快0.1个百分点。

　　图 5 2014-2016年同期水运货物周转量及当年累计增速比较

　　（2）客运情况

　　从客运量来看，2016年8月，全国水路客运量达到0.29亿人。统计数据显示，2016年1-8月，全国水路客运量达到1.82亿人，累计同比下降0.5%，降幅环比持平，而上年同期为同比增长3.3%。

　　图 6 2014-2016年同期水路客运量及当年累计增速比较

　　从旅客周转量来看，2016年8月，全国水运旅客周转量达到8.19亿人公里。统计数据显示，2016年1-8月，全国水运旅客周转量达到47.47亿人公里，累计同比下降3.10%，降幅环比小幅收窄，而上年同期为零增长。

　　图 7 2014-2016年同期水路旅客周转量及当年累计增速比较

　　2、运价指数变化情况

　　（1）波罗的海干散货运价指数走势

　　2016年8月，干散货运价指数继续呈现弱势震荡格局。从月度运价均值来看，8月份，波罗的海干散货综合运价指数（BDI）平均值为673点，比上月均值下降4.88%；波罗的海海岬型船运价指数（BCI）平均值为857点，比上月均值下降9.95%；波罗的海巴拿马型船运价指数（BPI）平均值为685点，比上月均值下降13.63%；波罗的海超灵便型船运价指数（BSI）平均值为673点，比上月均值上升0.04%；波罗的海灵便型船运价指数（BHSI）平均值为407点，比上月均值上升10.62%。从月末运价指数来看，截至8月31日，BDI报收于711点，较上月底上升8.38%；BCI报收于978点，较上月底上升27.34%；BPI报收于660点，较上月底下降4.62%；BSI报收于721点，较上月底上升7.45%；BHSI报收于432点，较上月底上升8.27%。

　　从月度运行来看，月初，国际燃油价格延续上涨趋势，西澳近程矿船运量价齐升，进口干散货运输市场止跌回升。分船型看：海岬型船太平洋市场铁矿石运输活跃，租金、运价明显反弹；巴拿马型船美湾粮食船运升温，租金、运价止跌企稳；超灵便型船市场船多货少，成交有限，租金续跌。中国进口干散货综合指数、运价指数、租金指数重拾升势。中上旬，国际油价继续冲高，铁矿石、煤炭贸易活跃，中国进口干散货运输市场整体保持上涨态势，综合指数、运价、租金均出现不同程度上涨。月末，国际油价冲高回落，电煤运输需求依然强劲，中国进口干散货运价、租金震荡上行。

　　图 8 2015年8月-2016年8月波罗的海干散货运价指数变化趋势

　　（2）波罗的海油轮运价指数走势

　　2016年8月，波罗的海原油运价指数大幅下挫，成品油运价指数低位震荡。8月份，波罗的海原油运价指数（BDTI）平均值为508点，比上月均值下降17.75%；波罗的海成品油运价指数（BDTI）平均值为456点，比上月均值上升1.19%。从月末运价指数来看，截至8月31日，BDTI报收于515点，较上月底下降4.81%；BCTI报收于447点，较上月底下降3.87%。

　　从月度运行来看，月初，为满足国内发电需求，沙特原油产量维持高位，伊朗石油产量也比市场预期高。市场一致预计今年原油产量增长将加快。国际油价继续回升，并伴随大幅波动。国际成品油轮运输市场LR型船成交减弱，运价转升为降，MR型船交易有所增多，运价有升有降。中旬，由于沙特、伊朗、非成员国俄罗斯等正处于或接近最大产能，继续增产的空间有限。国际原油运输市场成交基本平稳，VLCC运价上升，苏伊士型船运价持平，阿芙拉型船运价下降。由于燃油价格近期反弹，苏伊士型船的黑海航线的等价期租租金出现亏损，为2013年10月以来的首次。中国主要进口航线运价上涨。国际成品油轮运输市场成交增多，LR型船运价波动上升，MR型船运价下降。国际原油运输市场成交略有减少，运价交替起伏。其中，苏伊士型船的西非航线、阿芙拉型船的加勒比海短程运价有明显反弹。中国主要进口航线运价低位徘徊。国际成品油轮运输市场LR型船运价回落，MR型船运价波动，综合水平小幅下降，成交继续增多。

　　图 9 2015年8月-2016年8月世界油轮运价走势

　　（3）中国出口集装箱运价指数走势

　　8月，中国出口集装箱运输市场总体需求呈现出逐步增长的态势，但由于航商在远洋航线上增加了运力投放规模，供需基本面改善程度不大，市场运价呈震荡态势。8月，上海航运交易所发布的中国出口集装箱综合运价指数平均值为705.3点，较上月平均上涨5.2%；由于7月底8月初在欧美航线执行的涨价计划涨幅过大，部分航商为了保持市场份额降价揽货，反映即期市场的上海出口集装箱综合运价指数在8月始终处于下行态势，8月平均值为645.8点，较上月平均下跌4.4%。

　　欧地市场出现分化。欧地航线，运输需求在进入到传统运输旺季后呈现增长态势，市场货源充足，船舶平均舱位利用率保持在90%以上，供需基本面较为稳定。但由于总体运力规模处于高位，航商为保持市场份额采取降价揽货策略，即期市场运价在涨价之后有所回调。地中海航线，货量表现与欧洲航线有所分化，运输需求增长停滞，由于运力规模处于高位，供需失衡有所扩大，船舶平均舱位利用率降至80%左右。运价走势与欧洲航线相比较为疲软，上涨乏力。8月，中国出口至欧洲航线运价指数平均值为874.2点，较上月平均上涨10.9%。与此同时，中国出口至地中海航线运价指数平均值为864.1点，与上月持平。

　　北美行情总体稳定。北美航线，据美联储数据显示，7月就业市场状况指数为1，较前值-1.9有所上升，显示美国就业市场继续回暖，支撑居民消费需求增长。北美航线运输需求在进入到传统旺季之后继续增长，市场总体运力规模相对稳定，供需关系保持平稳。美西、美东航线船舶平均舱位利用率保持在90~95%之间。由于供需关系改善，总体行情表现较为稳定，市场运价在月初涨价之后，仅小幅回调。8月，中国出口至美西、美东航线运价指数平均值分别为601.8点、770.7点，分别较上月平均上涨8.1%、4.7%。

　　波红运价继续低迷。波红航线，运输需求在“斋月”之后依旧比较低迷，未有明显增长，部分航商继续执行运力缩减计划，避免运力过剩的现象进一步扩大。船舶平均舱位利用率基本在80%左右，由于供需关系失衡，市场运价继续下跌。8月，中国出口至波红航线运价指数平均值为573.4点，较上月平均下跌7.2%。

　　南美市场持续回暖。南美航线，受到奥运效应的带动，运输需求稳步提升，加之航商对于运力总体规模的控制，供需基本面保持良好态势，船舶平均舱位利用率在90%左右，市场运价继续走高。8月，中国出口至南美航线运价指数平均值为833.5点，较上月平均上涨4.8%。

　　日本航线总体平稳。日本航线，运输需求保持平稳，市场运价总体稳定。8月，中国出口至日本航线运价指数平均值为638.7点，较上月平均小幅上涨1.3%。

　　图 10 2015年8月-2016年8月中国出口集装箱运价指数走势

　　（4）中国沿海（散货）运价指数走势

　　8月份，沿海散货运输市场行情先扬后抑，伴随气温下降，相关利好影响逐渐走弱，运力过剩情况加重，运价上涨势头受到遏制。8月26日，上海航运交易所发布的沿海(散货)综合运价指数报收1013.60点，较月初下跌1.9%。其中煤炭、金属矿石货种运价指数均较月初小幅下跌，粮食货种运价指数较月初上涨，成品油、原油货种运价指数持平。

　　煤炭运输：7月，持续高温天气使得制冷用电需求提升，各主力电厂满负荷发电，电煤耗量短时间内迅速攀升。截至8月4日，沿海主要电力集团日耗煤量刷出新高，达到77.7万吨。电厂库存则持续走低，下游采购积极性提振，上游煤炭价格则继续受煤矿限产等因素影响，延续上涨走势。在煤炭资源紧缺的影响下，船舶周转受阻，北方发运港压港严重，部分港口等泊船艘数超过100条，等泊天数超过10天，市场一船难求，运价水涨船高。8月上旬过后，情况有所改变，由于台风影响，南方高温炎热天气缓解，用电需求出现回调，电厂日耗煤量逐渐下降。在煤炭资源持续紧缺、用煤需求下降双重影响下，电厂观望情绪加重，运输市场货盘减少，部分船东心态趋弱。8月末，即将召开的G20峰会环保要求，华东部分工厂限产；煤炭消费淡季的即将到来，下游电厂采购规模明显缩减。沿海煤炭运输市场货源稀缺，成交寥寥，市场由“船少货少”的僵持局面逐步过渡至运力明显过剩格局。用煤旺季步入尾声，运价承压下跌。

　　8月26日，上海航运交易所发布的煤炭货种运价指数报收1048.87点，较月初下跌3.5%。8月31日，上海航运交易所发布的中国沿海煤炭运价指数(CBCFI)中，秦皇岛至上海(4-5万dwt)航线市场运价为29.8元/吨，较月初下跌5.9元/吨；秦皇岛至南京(3-4万dwt)航线市场运价为37.6元/吨，较月初下跌5.6元/吨；秦皇岛至张家港(2-3万dwt)航线市场运价为34.8元/吨，较月初下跌5.0元/吨。华南航线，8月31日，秦皇岛港至广州(5-6万dwt)航线市场运价为36.5元/吨，较月初下跌8.5元/吨。

　　金属矿石运输：受利润尚好影响，钢厂减产动力不足，尤其山东和河北粗钢产量“不减反增”。受上述情况影响，钢厂仍保持一定的采购规模，铁矿石运输需求整体维持平稳。不过8月中旬开始，由于煤炭运输市场行情转弱，铁矿石运价亦有所下跌。8月26日，金属矿石货种运价指数报收910.76点，较月初下跌0.4%，月平均较上月上涨18.3%

　　原油及成品油运输：8月，国际油价波动加大，大部分贸易商呈观望心态。柴油终端需求较为疲软，柴油消耗速度难见提速。下游采购谨慎，加上库存增加，成品油运输需求在6月达到高点后缓慢下滑。预计9月之后，随着逐渐进入秋收阶段，对燃料的需求可能会缓慢增长，沿海运输需求或逐渐回暖。8月26日，上海航运交易所发布的成品油运价指数为1306.81点，原油运价指数为1541.72点，均与月初持平。

　　粮食运输：8月初，南方港口国产玉米库存下降明显，饲料厂采购积极性较高，运价一度攀升至高位。其后，随着北方港口成交清淡，产地贸易商观望情绪浓厚，到港资源不足导致北方可装货量有限，基本以消耗前期库存为主。月中之后，粮食运输市场基本呈现“货少船少”的态势，运价平稳运行。8月26日，粮食货种运价指数报收933.20点，较月初上涨7.4%，月平均较上月上涨22.2%。

　　图 11 2015年8月-2016年8月中国沿海（散货）运价指数走势

中国产业竞争情报网研究成果《港口项目可行性研究报告》