一、电力行业整体运行情况

　　2015年1-6月份，电力行业整体运行平稳，全国电力供需形势总体宽松。具体来看，电力、热力生产和供应业固定资产投资增速继续放缓，电源、电网投资继续分化。全社会用电量增速略有提升，其中，第一产业用电需求有所回升，第二产业用电需求依旧偏弱，第三产业和居民用电量增长稳定。全社会发电量低速增长，但电源结构持续优化，清洁能源发电量快速增长，占比继续提升。此外，电力行业经营状况继续向好，规模以上企业利润保持平稳较快增长。

　　二、电力投资和建设情况

　　2015年1-6月份，电力、热力生产和供应业固定资产投资增速继续放缓，但仍高于全社会固定资产投资增速，占全社会固定资产投资的比重同比仍有所提高。国家统计局数据显示，2015年1-6月份，全国固定资产投资（不含农户）237,132亿元，同比名义增长11.4%，与上年同期相比回落5.9个百分点，与2015年1-5月份持平。其中，电力、热力生产和供应业固定资产投资完成额为8,139亿元，同比增长15.5%，增速与2015年1-5月份相比回落2.5个百分点，与上年同期相比回落3.5个百分点；占全社会固定资产投资的比重为3.4%，与上年同期相比提高0.1个百分点，与2015年1-5月份持平。

　　图1 2013-2015年电力行业各月累计固定资产投资额及同比增长变动趋势比较

　　图2 2010年6月-2015年6月电力行业各月累计投资占全国总投资比重走势

　　从电力投资结构来看，电源、电网投资走势继续分化，其中，电源投资继续保持增长态势；电网投资则仍保持负增长态势，但降幅继续收窄。中国电力企业联合会数据显示，2015年1-6月份，全国电源工程完成投资1,321亿元，同比增长7.6%，占电力基本建设投资完成额的比重44.7%。电网基本建设完成投资1,636亿元，同比下降0.8%，占电力基本建设投资完成额的比重为55.3%。

　　图3 2012年9月-2015年6月电网基本建设投资占电力基本建设投资完成额比重走势

　　另外，从电源投资结构来看，风电投资继续快速增长，占电源总投资的比重较上年同期明显提高；火电投资规模继续扩大，占比也随之有所提高；水电、核电投资同比仍呈现负增长，占比较上年同期均继续回落。中国电力企业联合会数据显示，2015年1-6月份，水电完成投资276亿元，同比下降17.2%；占电源投资的比重为20.9%，与上年同期相比回落6.3个百分点。火电完成投资405亿元，同比增长14.1%；所占比重为30.6%，与上年同期相比提高1.7个百分点。核电完成投资203亿元，同比下降14.9%；所占比重为15.4%，与上年同期相比回落4.1个百分点。风电完成投资397亿元，同比增长43.7%；所占比重为30.0%，与上年同期相比提高7.5个百分点。

　　图4 2015年1-6月份电源基本建设投资结构

　　三、电力生产情况

　　1、发电设备装机容量情况

　　在火电、风电及太阳能发电新增机组较快增长的带动下，电源新增发电装机容量同比大幅增加。中国电力企业联合会数据显示，2015年1-6月份，全国电源新增发电装机容量4,338万千瓦，较上年同期多投产668万千瓦，同比增长18.2%。其中，水电新增装机506万千瓦，较上年同期少投产796万千瓦，同比下降61.1%；火电新增装机2,343万千瓦，较上年同期多投产840万千瓦，同比增长55.9%；风电新增生产能力651万千瓦，较上年同期多投产208万千瓦，同比增长47.0%。另外，新增核电装机326万千瓦，新增太阳能发电装机容量512万千瓦。

　　截至2015年6月末，全国6,000千瓦及以上电厂发电装机容量达到135,951万千瓦，同比增长8.7%，保持平稳增长。其中，水电26,813万千瓦，同比增长5.7%，占总装机容量的比重为19.7%，占比与上年同期相比下降0.6个百分点；火电93,501万千瓦，同比增长6.4%，所占比重为68.8%，与上年同期相比下降1.35百分点；核电为2,214万千瓦，同比增长24.5%，所占比重为1.6%，与上年同期相比提高0.2个百分点；并网风电10,491万千瓦，同比增长26.8%，所占比重为7.7%，与上年同期相比提高1.1个百分点。

　　图5 2015年6月末发电设备容量结构

　　2、发电量情况

　　全社会累计发电量同比微增，单月发电量增速重新实现正增长。国家统计局数据显示，2015年1-6月份，全国规模以上发电企业累计完成发电量27,091亿千瓦时，同比增长0.6%，增速和1-5月份相比提高0.4个百分点，与上年同期相比回落5.2个百分点。其中，6月份，全国规模以上发电企业发电量4,745亿千瓦时，同比增长0.5%，与上年同期相比回落5.2个百分点，上月为同比下降0.1%。

　　图6 2013-2015年各月总发电量及同比增长率变动趋势比较

　　图7 2013-2015年各月累计总发电量及同比增长率变动趋势比较

　　3、电源结构情况

　　2015年1-6月份，电源结构继续优化，与上年同期相比，清洁能源发电量占比持续提升，火电发电量占比则继续下降。国家统计局数据显示，2015年1-6月份，水电、核电、风电发电量分别占全部发电量的比重为15.8%、2.9%和3.7%，与上年同期相比分别提高1.6个百分点、0.7个百分点和0.7个百分点；同期，火电发电量占全部发电量的比重为77.7%，与上年同期相比下降2.9个百分点。

　　图8 2015年1-6月份电源结构

　　火电生产方面，火电单月、累计发电量持续负增长。国家统计局数据显示，2015年1-6月份，全国累计完成火电发电量20,879亿千瓦时，同比下降3.2%，降幅与2015年1-5月份相比扩大了0.1个百分点，上年同期为同比增长4.7%。其中，6月份，全国共完成火力发电量3,363亿千瓦时，同比下降5.8%，降幅环比扩大了4.1个百分点，上年同期为同比增长6.0%。

　　图9 2013-2015年各月火电发电量及同比增长率变动趋势比较

　　图10 2013-2015年各月累计火电发电量及同比增长率变动趋势比较

　　水电生产方面，受今年“厄尔尼诺”现象影响，西南地区来水偏丰，水电发电量增速明显加快。国家统计局数据显示，2015年1-6月份，水电累计发电量4,234亿千瓦时，同比增长13.3%，增速与2015年1-5月份相比提高1.8个百分点，与上年同期相比提高3.7个百分点。其中，6月份，全国水电发电量完成1,028亿千瓦时，同比增长16.4%，增速环比提高14.4个百分点，与上年同期相比提高12.0个百分点。

　　图11 2013-2015年各月水电发电量及同比增长变动趋势比较

　　图12 2013-2015年各月累计水电发电量及同比增长变动趋势比较

　　核电和其他新能源发电方面，核电发电量继续较快增长。国家统计局数据显示，2015年1-6月份，核电累计发电量772亿千瓦时，同比增长34.8%，增速与2015年1-5月份相比回落3.2个百分点，与上年同期相比提高17.9个百分点。其中，6月份，核电发电量158亿千瓦时，同比增长48.9%，增速环比提高20.8个百分点，与上年同期相比提高37.9个百分点。

　　风电发电方面，受益来风好于上年同期，风电发电量增速明显提高。2015年1-6月份，风电累计完成发电量990亿千瓦时，同比增长26.2%，增速与2015年1-5月份相比提高3.5个百分点，与上年同期相比提高14.2个百分点；其中，6月份，风电发电量151亿千瓦时，同比增长49.9%，增速环比提高40.1个百分点，上年同期为下降4.0%。

　　图13 2013-2015年各月核电发电量及同比增长变动趋势比较

　　注：2,013年12月份核电发电量数据来自于中国核能工业协会

　　图14 2,013-2015年各月累计核电发电量及同比增长变动趋势比较

　　注：2,013年12月份核电发电量数据来自于中国核能工业协会

　　四、电力供应与销售情况

　　1、电网供、售电情况

　　2015年以来，随着特高压电网建设提速，农网升级改造稳步推进，我国电力供应能力不断提高。中国电力企业联合会数据显示，2015年1-6月份，全国建设新增220千伏及以上变电容量13,502万千伏安、输电线路长度17,936千米。

　　全国电网供、售电量仍保持较低增速。中国电力企业联合会数据显示，2015年1-6月份，全国电网供电量23,133亿千瓦时，同比增长0.6%；全国电网售电量21,785亿千瓦时，同比增长0.7%。全国主要电网统调发受电电量25,177亿千瓦时，同比增长0.5%（日均），最高发受电电力合计72,355万千瓦，同比增长1.3%。

　　2、跨省跨区送电情况

　　全国跨区送电量继续低速增长，跨省送电量仍保持负增长。中国电力企业联合会数据显示，2015年1-6月份，全国跨区送电完成1,226亿千瓦时，同比增长3.8%；全国跨省送出电量合计3,965亿千瓦时，同比下降0.9%，其中本月送出779亿千瓦时，同比增长2.9%。从送电方向来看，2015年1-6月份，华北送华中（特高压）45亿千瓦时，同比下降46.4%；华北送华东71亿千瓦时，同比增长8.4%；东北送华北80亿千瓦时，同比下降23.0%；华中送华东428亿千瓦时，同比增长22.8%，华中送南方112亿千瓦时，同比下降5.2%；西北送华中164亿千瓦时，同比增长22.0%。

　　2015年6月份全国跨区域送电情况表

　　3、电力进出口情况

　　2015年1-6月份，全国进出口电量合计108亿千瓦时。其中，进口电量23亿千瓦时，同比下降18.3%；出口电量85亿千瓦时，同比下降13.3%。

　　五、用电市场情况

　　1、用电量情况

　　随着稳增长措施持续发力，国内经济继续小幅回暖，全社会用电量增速连续三个月持续回升。国家能源局数据显示，2015年1-6月份，全社会用电量26,624亿千瓦时，同比增长1.3%，增速与2015年1-5月相比提高0.2个百分点，与上年同期相比回落4.0个百分点。其中，6月份，全社会用电量4,723亿千瓦时，同比增长1.8%，增速环比上升0.2个百分点，与上年同期相比回落4.0个百分点。

　　2、用电结构情况

　　从各产业用电情况来看，第一产业用电量微升，占全社会用电量比重与去年同期持平；第二产业用电量需求依旧偏弱，占全社会用电量的比重同比继续下降；第三产业和居民用电量增速较1-5月略有放缓，但总体仍保持较快增长，成为带动全社会用电量增速提升的主要动力，占全社会用电量的比重同比继续提高。国家能源局数据显示，2015年1-6月份，第一产业用电量441亿千瓦时，同比增长0.9%，上年同期为下降了4.6%。第二产业用电量19,242亿千瓦时，同比下降0.5%，上年同期为增长5.1%。第三产业用电量3,397亿千瓦时，同比增长8.1%，增速与上年同期相比提高1.2个百分点。城乡居民生活用电量3,545亿千瓦时，同比增长4.8%，增速与上年同期相比回落1.8个百分点。第一、第二、第三产业及城乡居民生活累计用电量分别占全社会用电量的比重为1.7%、72.3%、12.8%、13.3%，与上年同期相比，第一产业与去年同期持平，第二产业占比下降1.2个百分点，第三产业和城乡居民生活用电量占比分别提高0.9和0.4个百分点。

　　图15 2015年1-6月份全社会用电结构

　　从工业用电情况来看，工业用电量仍保持负增长。国家能源局数据显示，2015年1-6月份，全国工业用电量18,904亿千瓦时，同比下降0.4%，上年同期为同比增长5.0%；占全社会用电量的比重为71.0%。其中，轻工业用电量3,205亿千瓦时，同比增长2.1%，增速与上年同期相比回落2.6个百分点；占全社会用电量的比重为12.0%。重工业用电量15,698亿千瓦时，同比下降0.9%，上年同期为同比增长5.1%；占全社会用电量的比重为59.0%。

　　从高耗能行业用电情况来看，四大高耗能行业电量增速分化，建材与钢材行业用电量继续下滑，化工与有色行业用电量增速提升。国家能源局数据显示，2015年1-6月份，化学原料及化学制品制造业、非金属矿物制品业、黑色金属冶炼及压延加工业、有色金属冶炼及压延加工业用电量合计8,191亿千瓦时，同比下降1.5%，增速与上年同期相比回落6.1个百分点；合计用电量占全社会用电量的比重为30.8%，对全社会用电量增长的贡献率为-37.4%。其中，化学原料及化学制品制造业累计用电量2,070亿千瓦时，同比增长2.3%，增速环比提高0.7个百分点，与上年同期相比回落2.9个百分点；非金属矿物制品业累计用电量1,464亿千瓦时，同比下降6.4%，增速与上年同期相比回落15.7个百分点；黑色金属冶炼及压延加工业累计用电量2,513亿千瓦时，同比下降6.5%，增速与上年同期相比回落8.2个百分点；有色金属冶炼及压延加工业累计用电量2,143亿千瓦时，同比增长5.2%，增速环比提高0.2个百分点，与上年同期相比提高0.5个百分点。

　　3、区域用电情况

　　从各区域的用电量增长情况来看，中国电力企业联合会数据显示，2015年1-6月份，全国有10个省市累计用电量表现为负增长，21个省市累计用电量表现为正增长。具体来看，用电量增速高于全国平均水平（1.3%）的省份有19个，其中，增速高于10%的省份有西藏（20.4%）；全社会用电量增速最低的三个省份分别为山西（-5.0%）、青海（-4.9%）和河北（-4.1%）。

　　六、主要技术经济指标完成情况

　　近年来，因发电装机容量快速增长，而市场需求增长缓慢，全国发电设备平均利用小时持续下滑。2015年1-6月份，全社会发电设备平均利用小时同比继续下降。中国电力企业联合会数据显示，2015年1-6月份，全国发电设备累计平均利用小时为1,936小时，与上年同期相比下降151小时，降幅与上年同期相比扩大72小时。

　　分类型看，2015年1-6月份，全国水电设备平均利用小时1,512小时，与上年同期相比提高82小时；在水电装机容量超过1,000万千瓦的7个省份中，湖南、云南和青海水电设备利用小时同比分别下降145小时、64小时和63小时，四川同比增长28小时，贵州、广西和湖北水电设备利用小时同比分别提高641小时、421小时和230小时。

　　同期，全国火电设备平均利用小时2,158小时，与上年同期相比下降217小时，降幅比上年同期扩大191小时。分省市来看，海南火电设备利用小时达到2,940小时，青海、宁夏和江苏均超过2,500小时；与上年同期相比，共有27个省份火电利用小时同比下降，其中，云南和北京下降幅度均超过500小时。

　　另外，2015年1-6月份，全国核电设备平均利用小时3,456小时，与上年同期相比上升27小时。全国风电设备平均利用小时1,002小时，与上年同期相比上升16小时。

　　图16 2015年1-6月全国各地区发电设备累计平均利用小时比较

　　电力行业节能减排成效显著。2015年1-6月份，全国供电煤耗率为314克/千瓦时，比上年同期下降3克/千瓦时。全国发电厂累计厂用电率5.2%，其中水电0.4%，火电6.1%。

　　七、企业经营情况

　　2015年1-6月份，受全社会发、用电量增长乏力以及燃煤发电上网电价持续下调影响，电力行业主营业务收入增速持续放缓；但受主要燃料价格低位运行支撑，再加上央行降息使得行业资本成本进一步降低，电力行业经营状况继续向好，整体仍保持较高利润水平。国家统计局数据显示，2015年1-6月份，全国规模以上工业企业实现利润总额28,442亿元，同比下降0.7%。在41个工业大类行业中，30个行业利润总额同比增长，11个行业下降，1个行业由同期盈利转为亏损。其中，电力、热力生产和供应业主营业务收入为26,995亿元，同比增长0.1%，增速与2015年1-5月份相比回落0.4个百分点；实现利润总额2,339亿元，同比增长17.7%，增速与2015年1-5月份相比提高2.5个百分点。

　　图17 2013年12月-2015年6月电力、热力生产和供应业利润增长变化趋势

中国产业竞争情报网相关研究成果《电力项目可行性研究报告》