一、水运业固定资产投资完成情况

　　水运业固定资产投资较2013年同期有所增长。2014年1-2月，水路运输业城镇固定资产投资累计完成161.58亿元，比上年同期增长3.4%，水路运输业城镇固定资产投资占全国城镇固定资产投资的比重为0.5，比上年同期下降0.1个百分点。

　　表 1 2013年2月-2014年2月水路运输业城镇固定资产投资情况

　　单位：亿元，%

　　图 1 2011-2014年同期水路运输业固定资产投资完成额及增速比较

　　
　　在今年水运投资当中，较上年同期运有不同程度的下降，其中沿海建设投资增速较往年同期下降程度较大。2014年1-2月，内河建设和沿海建设完成固定资产投资额分别达到398867万元和302339万元。内河建设累计同比下降27.33%，沿海建设累计同比下降54.27%。

　　图 2 2013-2014年同期内河建设与沿海建设投资完成额比较

　　
　　二、港口生产形势分析

　　2014年2月份，全国规模以上港口货物吞吐量、集装箱吞吐量运行平稳，增速较上年同期有所回落，外贸吞吐量、旅客吞吐量增长较快，总体上看港口生产实现平稳开局。

　　图 3 规模以上港口主要生产指标同比增长趋势比较

　　
　　1、规模以上港口货物吞吐量完成情况

　　1-2月，全国规模以上港口完成货物吞吐量169621万吨，比上年同期增长5.7%。其中，沿海港口累计完成货物吞吐量121114万吨，比上年同期增长7.0%；内河港口累计完成货物吞吐量48507万吨，比上年同期增长2.5%。

　　2月份，全国规模以上港口完成货物吞吐量77543万吨，比上年同期增长5.3%。其中沿海港口完成55610万吨，内河港口完成21932万吨。

　　从数据上我们可以看出，港口货物吞吐量的增速主要靠沿海港口完成货物吞吐量增长的拉动，而沿海港口完成货物吞吐量增长主要是受国内经济运行平稳的影响。

　　表 2 2013年2月-2014年2月规模以上港口货物吞吐量完成情况

　　单位：万吨，%

　　表 3 2014年2月规模以上港口货物吞吐量完成情况比较表

　　单位：万吨，%

　　2、规模以上港口外贸货物吞吐量完成情况

　　1-2月，全国规模以上港口完成外贸货物吞吐量58418万吨，比上年同期增长9.8%。其中，沿海港口累计完成外贸货物吞吐量53274万吨，比上年同期增长9.6%；内河港口累计完成外贸货物吞吐量5144万吨，比上年同期增长11.7%。

　　2月，全国规模以上港口完成外贸货物吞吐量25838万吨，比上年同期增长4.7%。其中，沿海港口当月完成外贸货物吞吐量23548万吨；内河港口当月完成外贸货物吞吐量2290万吨。

　　外贸货物吞吐量增速的平稳增长与进出口数据的平稳运行有很大的关系。据统计，前2个月外贸略有增长，春节因素导致月度增速波动。从数据上看，2014年1-2月，我国进出口总值3.87万亿元人民币，同比（下同）增长0.9%。其中，出口1.96万亿元，下降4.3%；进口1.91万亿元，增长7%；贸易顺差550.6亿元，收窄79.5%。

　　表 4 2013年2月-2014年2月规模以上港口外贸货物吞吐量完成情况

　　单位：万吨，%

　　表 5 2014年2月规模以上港口外贸货物吞吐量完成情况比较表

　　单位：万吨，%

　　3、规模以上港口集装箱吞吐量完成情况

　　1-2月，全国规模以上港口完成集装箱吞吐量2938.98万TEU，比上年同期增长5.9%。其中，沿海港口累计完成集装箱吞吐量2648.02万TEU，比上年同期增长6.7%；内河港口累计完成集装箱吞吐量290.96万TEU，比上年同期下降0.4%。

　　2月，全国规模以上港口完成集装箱吞吐量1277.11万TEU，比上年同期增长4.86%。其中，沿海港口当月完成集装箱吞吐量1141.58万TEU；内河港口当月完成集装箱吞吐量135.54万TEU。

　　表 6 2013年2月-2014年2月规模以上港口集装箱吞吐量完成情况

　　单位：万TEU，%

　　表 7 2014年2月规模以上港口集装箱吞吐量完成情况比较表

　　单位：万TEU，%

　　4、规模以上港口旅客吞吐量完成情况

　　1-2月，全国规模以上港口完成旅客吞吐量1589万人，比上年同期上升4.2%。其中，沿海港口累计完成旅客吞吐量1347万人，比上年同期上升5.5%；内河港口累计完成旅客吞吐量242万人，比上年同期下降2.5%。

　　2月，全国规模以上港口完成旅客吞吐量863万人。其中，沿海港口当月完成旅客吞吐量731万人；内河港口当月完成旅客吞吐量133万人。

　　表 8 2013年2月-2014年2月规模以上港口旅客吞吐量完成情况

　　单位：万人，%

　　表 9 2014年2月规模以上港口旅客吞吐量完成情况比较表

　　单位：万人，%

　　三、航运业运行情况分析

　　1、客货运输情况

　　（1）货运情况

　　从货运量来看，2014年2月，全国水路货运量达到3.56亿吨。统计数据显示，2014年1-2月，全国水路货运量达到7.56亿吨，累计同比增长6.4%，增速同比降低3.4个百分点，环比加快0.8个百分点。

　　图 4 2012-2014年同期水路货运量及当年累计增速比较

　　从货物周转量来看，2014年2月，全国水运货物周转量达到6445.35亿吨公里。统计数据显示，2014年1-2月，全国水运货物周转量达到13440.82亿吨公里，累计同比增长3.0%，增速同比下降3.2个百分点，环比下降2.8个百分点。

　　图 5 2012-2014年同期水运货物周转量及当年累计增速比较

　
　　（2）客运情况

　　从客运量来看，2014年2月，全国水路客运量达到0.21亿人。统计数据显示，2014年1-2月，全国水路客运量达到0.37亿人，累计同比增长0.9%，增速同比下降0.4个百分点，而1月是负增长。

　　图 6 2012-2014年同期水路客运量及当年累计增速比较

　　从旅客周转量来看，2014年2月，全国水运旅客周转量达到5.91亿人公里。统计数据显示，2014年1-2月，全国水运旅客周转量达到10.36亿人公里，累计同比增长0.6%，这是近一年来水运旅客周转量增速的首次转正。

　　图 7 2012-2014年同期水路旅客周转量及当年累计增速比较

　　2、运价指数变化情况

　　（1）波罗的海干散货运价指数走势

　　2014年2月，国际干散货运价整体继续回落。从月度运价均值来看，2月份，波罗的海干散货综合运价指数（BDI）平均值为1140点，比上月均值下降23.77%；波罗的海海岬型船运价指数（BCI）平均值为1674点，比上月均值下降24.45%；波罗的海巴拿马型船运价指数（BPI）平均值为1266点，比上月均值下降18.94%；波罗的海超灵便型船运价指数（BSI）平均值为1016点，比上月均值下降12.40%；波罗的海灵便型船运价指数（BHSI）平均值为674点，比上月均值下降6.93%。从月末运价指数来看，截至2月28日，BDI报收于1258点，较上月底上升13.33%；BCI报收于2084点，较上月底上升36.75%；BPI报收于1099点，较上月底下降17.80%；BSI报收于1103点，较上月底上升10.74%；BHSI报收于669点，较上月底下降2.19%。

　　农历新年后第一周，节日气氛尚未完全退去，太平洋市场海岬型船TCT成交稀少，中国北方至澳大利亚往返航线海岬型船TCT日租金有改善迹象，农历新年假期之后，尽管大部分市场参与者回归市场，但市场总体仍表现平静，中旬成交略见增加，运价有企稳迹象。下旬，铁矿石船运强劲回温，海岬型船铁矿石市场热血沸腾，运价大幅上扬；煤炭船运相对有限，太平洋市场巴拿马型船运价平稳运行；超灵便型船运价继续上涨。

　　图 8 2013年2月-2014年2月波罗的海干散货运价指数变化趋势

　　（2）波罗的海油轮运价指数走势

　　2014年2月，波罗的海原油运价指数延续回落态势，而成品油油运价仍低位运行。2月份，波罗的海原油运价指数（BDTI）平均值为812点，比上月均值下降27.37%；波罗的海成品油运价指数（BDTI）平均值为605点，比上月均值下降0.74%。从月末运价指数来看，截至2月28日，BDTI报收于726点，较上月底下降27.76%；BCTI报收于629点，较上月底上升3.80%。

　　经历了中国春节假日，上旬原油运输市场需求恢复，运价较月初大幅反弹，并接近1月水平。主要原因是农历新年后，前期暂停的部分货盘释放，3月份装船计划加快。而国际成品油轮运输市场成交月初相差无几，运价涨跌互现，总体小幅下降。下旬，国际油价高位运行，国际原油运输市场成交恢复，运价继续下降。波斯湾地区VLCC运输市场仍不稳定，为防止运价上涨过高，租家暂缓租船，至中韩日的货盘继续萎缩，航线运价大幅下跌。而国际成品油轮运输市场成交有所转热，运价总体小幅上升。

　　图 9 2013年2月-2014年2月世界油轮运价走势

　　（3）中国出口集装箱运价指数走势

　　2月，受春节长假影响，中国出口集装箱运输市场总体需求明显下滑，各大航商采取了不同规模的运力收缩措施，但供大于求的状况并未得到根本改善，多条航线运价下滑。2月28日，上海航运交易所发布的中国出口集装箱综合运价指数为1115.23点，上海出口集装箱运价指数为981.06点，分别较上月同期下跌3.7%、16.0%。

　　欧地航线：量价齐跌。2月上旬正值春节长假，多数国内出口企业停工放假，出口货源明显下滑，各口岸节前未出完的囤积货量成为运输需求的主要来源。尽管多数航商为应对假日淡季大幅收缩运力供给，临时性的并班、停航、撤线的措施频频出台，在较大程度上缓和了运力过剩的局面，但船舶平均舱位利用率仍下滑至85%左右。市场运价同步下跌。进入中、下旬，工厂陆续复工，但受出口商品的生产周期限制，货量实际增长幅度不大，加上前期囤积货物已基本告罄，运输需求不断下滑，主流大型航商至欧洲、地中海基本港船舶平均舱位利用率降至八成，个别中小型航商更低至六成左右，市场平均运价以100~150美元/TEU的幅度逐周下跌，至月底累计跌幅较上月同期跌去了约450美元/TEU。2月28日，中国出口至欧洲、地中海航线运价指数为1540.77点、1628.77点，分别较上月同期下跌8.0%、8.9%。

　　北美航线：基本稳定。得益于美国经济较为平稳的复苏势头，今年以来运输需求总体呈上升趋势，尽管受春节长假影响2月货量较上月出现季节性下滑，但幅度小于欧地航线。多数船公司适度扩大舱位供给(据统计，2月初，远东至北美航线周运力配置较去年同期增长了约3%左右)。上半月在节前囤积货的支持下船舶平均舱位利用率继续保持在九成左右，市场运价几乎未见下跌。下半月，随着节前货量的逐步出清，加上节后新增货量上升不足，运输需求显现出下跌势头，美西航线船舶平均舱位利用率下跌至80%左右，美东航线由于运力投放较少，供需关系表现略好，船舶平均装载率达85%。鉴于供大于求的扩张速度不大，市场运价的下跌幅度相对较缓。分地区来看，华东、华北节后货量增速尚可，市场运价基本稳定；华南地区部分工厂受“用工荒”等因素影响较为明显，货量恢复势头较弱，运价跌幅较明显。2月28日，上海出口至美西、美东基本港市场运价(海运及海运附加费)分别为1852美元/FEU、3256美元/FEU，较上月同期下跌12.1%、5.0%，单月平均值为2019美元/FEU、3356美元/FEU，较上月微涨2.4%、1.8%。

　　波斯湾航线：运价继续走低。波斯湾航线年初以来运输需求持续低迷，春节长假节前几乎未见囤积货量，导致市场延续上月颓势。鉴于此，航商大幅收缩运力供给(据业内人士消息，2月下旬中国出口至波斯湾航线市场运力总体收缩约2万TEU左右)，但过于庞大的过剩运力导致供大于求的矛盾积重难返，部分航次船舶装载率甚至不足50%。市场运价低位下探，部分航次最低运价跌破400美元/TEU。2月，中国出口至波红航线运价指数平均值为815.7点，较上月同期下跌3.5%。

　　澳新航线：运价大幅下跌。近期澳大利亚经济持续低迷，据数据显示，澳大利亚1月的失业率升至6.0%，为2003年7月以来的最高水平。受此影响，澳新航线运输需求持续走低。尽管亚澳运价协议组织(AADA)维持淡季运力收缩计划，但供需关系改善幅度不大，船舶平均舱位利用率维持在80%左右，部分航次装载不足六成。市场运价延续上月以来的单边下滑走势。至月底平均运价已跌至600美元/TEU左右。2月28日，上海出口至澳新基本港市场运价为646美元/TEU，较上月同期大幅下跌22.6%，较年初下跌28.3%

　　南美航线：保持低迷。在南美地区新兴市场经济增速放缓、货币贬值等因素的影响下，近期南美航线运输需求总体表现低迷，加上受主干航线运力过剩的溢出效应影响，供需关系继续恶化，南美东岸航线运力过剩较为严重，船舶平均舱位利用率不足70%，南美西岸航线运力扩张幅度则略小于东岸航线，船舶平均舱位利用率得以维持在八成左右。市场运价不断下跌，至月底南美东岸航线运价已跌破900美元/TEU左右，南美西岸航线运价也降至1200美元/TEU左右。2月28日，中国出口至南美航线运价指数为850.11点，较上月同期下跌7.3%。

　　图 10 2013年2月-2014年2月中国出口集装箱运价指数走势

　　（4）中国沿海（散货）运价指数走势

　　2月份，沿海散货运输市场随着下游需求的逐步回暖，逐步走出春节期间低迷行情，呈现平稳上升态势。2月28日，上海航运交易所发布的沿海(散货)运价指数报收1074.87点，较月初上涨4.2%。

　　煤炭运输：2月，随着春节长假结束，工业企业逐步开工生产，下游实体经济整体用电需求明显回暖。电厂日耗煤量也开始大幅回升，主要电厂发电负荷逐渐回归至正常水平。据统计，2月20日，沿海六大电厂日耗煤合计已达到70.8万吨，相比春节期间提高了近一倍。回归的日耗煤量导致电厂煤炭库存普遍降至20天以下的水平。而另一方面，伴随着电煤谈判的结束以及即将到来的大秦线春季检修对煤炭发运的预期影响，加上部分大型煤企推出的月度销售优惠政策，电厂补库意识有所增强，采购热情逐步升温，拉煤积极性提高，派船数量较前期明显提升。煤炭贸易商业也适时出手，市场活跃度呈上升走势，内贸煤炭下水数量增加。运力情况：一方面当前国际运输市场的快速回暖使得部分内外贸兼营船转投外贸航线，另一方面受大雾封航影响，部分运力滞留长江口，导致有效运力偏紧，各航线成交在上述利好的影响下，量价出现明显回升，运价平稳上行，沿海煤炭运输市场行情呈持续回暖态势。

　　2月28日，上海航运交易所发布的煤炭货种运价指数报收1135.16点，较月初上涨7.5%。上海航运交易所发布的中国沿海煤炭运价指数(CBCFI)中，秦皇岛至上海(4-5万dwt)航线市场运价为29.6元/吨，较月初上涨7.3元/吨；秦皇岛港至南京(3-4万dwt)航线市场运价为39.4元/吨，较月初上涨7.8元/吨；秦皇岛-张家港(2-3万dwt)航线市场运价为36.5元/吨，较月初上涨9.1元/吨。而华南航线由于电厂库存偏高、煤炭进口等因素使得内贸煤炭需求不足，运输价格涨幅相对有限，2月28日，秦皇岛港至广州航线市场运价为36.4元/吨，较月初上涨3.8元/吨。

　　金属矿石运输：沿海金属矿石运输市场方面，按照惯例，元宵节后随着工厂复工，钢材下游需求将逐渐开始复苏。但目前新的污染控制措施导致产量减少，同时信贷紧缩政策使得钢厂采购矿石难度增大，2月重点钢厂库存居高，去库存压力较大。据统计2月上旬末重点钢企钢材库存为1632.84万吨，创历史新高，同比增幅更是达到42%。受此影响，沿海金属矿石运输市场行情整体低位运行。2月28日，该货种运价指数报收1014.71点，较月初微跌0.3%。

　　原油及成品油运输：节后，大多下游终端及贸易商面对疲软的成品油市场行情，多持谨慎操作心态，观望为主，成交清淡。国内成品油市场缺乏实质性利好，运输需求以少量补货为主。炼厂库存消化尚需时日，出货疲软，成品油运输市场保持弱势运行为主。2月28日，上海航运交易所发布的原油和成品油运价指数分别报收于1597.14点和1229.50点，与上月同期持平。

　　粮食运输：春节期间北方粮食装货较为集中，南方粮食到港量明显增加，而饲料厂采购玉米积极性较差，粮食贸易呈现微利格局。受此影响，国内贸易商也暂缓发运节奏，船东揽货困难，货量较为稀缺，粮食运价持续下滑。低迷的行情直至月底因南方港口库存处于下降的预期，贸易商开始有意储粮，才略有好转，成交量有所提升，带动运价小幅回升。2月28日，粮食货种运价指数报收780.00点，较月初下跌7.5%。其中营口-深圳(4　-5万dwt)航线粮食市场运价报收于42元/吨，较月初下跌3.3元/吨。

　　图 11 2013年2月-2014年2月中国沿海（散货）运价指数走势

中国产业竞争情报网研究成果《港口项目可行性研究报告》